中国资产证券化行业市场发展现状及前景趋势与投资分析研究报告(2024-2029版)
- 【编 号】1538954
- 【页 数】150页
- 【图 表】30个
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资产证券化是一种金融工具和技术,它将一组资产(如贷款、债务、抵押品或其他现金流)转换为可以在市场上交易的证券产品。这些证券产品代表了资产的一部分或全部权益,并且可以被投资者购买。 资产证券化通过结构化设计和信用增级,以基础资产未来产生的现金流为偿付支持,发行资产支持证券(Asset-backed SecurITies, ABS)。
资产证券化起源于20世纪70年代的美国,最初是为了帮助银行通过替换存量贷款进行融资。随着金融市场的发展,资产证券化逐渐成为一种重要的金融创新工具,并在全球范围内得到广泛应用。在中国,资产证券化始于2005年,经历了初期的探索、金融危机后的暂停以及2013年的重启。近年来,在国家政策的支持和市场需求的推动下,中国资产证券化市场快速发展,市场规模不断扩大,产品种类日益丰富。
中国资产支持证券主要分为信贷资产支持证券、企业资产支持证券和资产支持票据(ABN)三大类。基础资产包括应收账款、小额贷款、企业债权、租赁租金、信托受益权、CMBS等多种类型,覆盖了金融、房地产、制造业、租赁业等多个行业领域。资产证券化产业链包括原始权益人、承销商、信用评级机构、律师事务所、会计师事务所、投资者等多个环节,共同构成了完整的资产证券化流程。
未来,随着金融市场的不断发展和创新,资产证券化将继续在全球范围内发挥重要作用。特别是在中国,随着政策的进一步放开和市场机制的完善,资产证券化产品将更加多元化,市场规模将持续扩大。同时,技术创新和数字化转型也将推动资产证券化向更加高效和透明的方向发展3。
本研究咨询报告由北京中道泰和信息咨询有限公司领衔撰写,在大量周密的市场调研基础上,主要依据了国家统计局、国家商务部、国家发改委、国家经济信息中心、国务院发展研究中心、国家海关总署、全国商业信息中心、中国经济景气监测中心、51行业报告网、全国及海外多种相关报刊杂志的基础信息以及专业研究单位等公布和提供的大量资料,结合中道泰和公司对资产证券化相关企业和科研单位等的实地调查,对国内外资产证券化行业的供给与需求状况、相关行业的发展状况、市场消费变化等进行了分析。重点研究了主要资产证券化品牌的发展状况,以及未来中国资产证券化行业将面临的机遇以及企业的应对策略。报告还分析了资产证券化市场的竞争格局,行业的发展动向,并对行业相关政策进行了介绍和政策趋向研判,是资产证券化生产企业、科研单位、零售企业等单位准确了解目前资产证券化行业发展动态,把握企业定位和发展方向不可多得的精品。 本报告也可以用于专精特新“小巨人”申请申报。
第一章 研究概述
第一节 研究背景
第二节 研究内容
第三节 研究方法
第四节 研究结论
第二章 资产证券化定义及特性
第一节 资产证券化定义
一、广义的资产证券化
二、狭义资产证券化
第二节 资产证券化分类
一、实体资产证券化
二、信贷资产证券化
三、证券资产证券化
四、现金资产证券化
第三节 资产证券化的核心环节-spv
一、spv 概述
二、spv的各种法律形态
三、spv的公司形式
四、中国spv发展分析
第三章 全球资产证券化发展环境评述
第一节 全球经济发展环境
一、2021-2024年全球经济发展概述
二、2021-2024年主要经济体经济发展概述
三、经济全球化进程加快
四、美国次级债对全球经济的影响
第二节 全球政治发展环境
一、2021-2024年全球政治环境发展
二、2021-2024年主要经济体政治环境发展
三、巴塞尔资本协议中资产证券化监管框架的演变
四、欧美对资产证券化的监管概述
第三节 全球投资银行业技术环境
一、资产证券化的信用评级
二、资产证券化的交易技术
三、spv的破产隔离
第四章 全球资产证券化市场发展概述
第一节 全球资产证券化发展概况
一、资产证券化迅猛发展
二、全球资产证券化市场规模
三、全球资产证券化市场业务类型
四、欧洲央行称资产证券化削弱了货币政策调整效果
第二节 美国资产证券化市场发展概况
一、美国资产证券化市场发展历程
二、美国资产证券化法律环境
三、2021-2024年美国资产证券化规模
四、2021-2024年美国abs市场发展分析
五、2021-2024年美国mbs市场发展分析
六、美国资产证券化发展趋势分析
第三节 欧洲主要资产证券化市场发展概况
一、2021-2024年英国资产证券化市场
1.英国资产证券化市场发展历程
2.英国资产证券化法律环境
3.英国cars公司无抵押的资产证券化
4.2021-2024年英国资产证券化市场分析
5.英国资产证券化市场发展趋势
二、2021-2024年德国资产证券化市场
三、2021-2024年法国资产证券化市场
四、2021-2024年意大利资产证券化市场
第四节 日本资产证券化市场
一、资产证券化改变日本金融历史
二、日本资产证券化法律环境
三、日本资产证券化的类型
四、日本资产证券化市场特征
五、日本将进行国家资产证券化
六、日本资产证券化发展趋势分析
第五节 韩国资产证券化市场
一、韩国资产证券化的模式
二、韩国资产证券化法律环境
三、韩国不良资产证券化市场现状
四、韩国资产证券化市场特征
五、韩国资产证券化典型案例分析
六、韩国资产证券化市场问题分析
七、韩国资产证券化发展趋势分析
第六节 澳大利亚资产证券化市场
一、澳大利亚资产证券化市场概况
二、澳大利亚资产证券化品种分类
三、澳大利亚资产证券化发行规模
四、澳大利亚资产证券化监管体制
五、澳大利亚资产证券化法律、会计、税收环境
六、法国兴业银行关闭澳大利亚资产证券化子公司
七、澳大利亚资产证券化市场发展趋势
第五章 中国资产证券化发展环境分析
第一节 中国资产证券化经济环境
一、2021-2024年国民经济发展分析
二、2021-2024年中国经济结构分析
三、2021-2024年中国金融市场分析
第二节 中国资产证券化政策环境
一、金融创新政策
二、法律、法规的基础框架
三、信贷资产证券化试点会计处理规定
四、关于信贷资产证券化有关税收政策的问题的通知
五、信贷资产证券化试点管理办法
第三节 中国资产证券化产业环境
一、中国商业银行改革的三个环节
二、商业银行资产组合结构的调整措施
三、中国债券市场现状与发展趋势
四、中国房地产融资现状与发展趋势
五、国有企业不良资产的现状及剥离重组
第四节 中国资产证券化环境发展趋势
一、市场需求环境
二、政策环境不断健全
三、将提高投行的准入门槛
第六章 中国资产证券化发展现状分析
第一节 中国资产证券化市场现状
一、资产证券化市场起步晚
二、资产证券化产品发行情况
三、二级市场资产证券化产品流动性
四、权益人基础资产募集资金规模
第二节 中国资产证券化发展特征分析
一、法律环境与制度建设相对滞后
二、香港、台湾地区先行
三、中国大陆资产证券化不成熟
第三节 中国资产证券化存在的问题
一、产品流动性差
二、二级市场割裂
三、法律法规缺乏明确的指引性
四、资本市场不健全
五、外部发展环境不完善
六、社会中介机构不规范
第四节 中国资产证券化发展趋势
一、资产证券化发起机构范围将逐步扩大
二、资产类别将逐渐拓宽
三、投资群体将逐步扩大
四、法律环境逐步完善
五、信托模式下的信托结构将更加丰富和完善
六、信息化趋势
第七章 中国投资银行业细分行业现状与趋势分析
第一节 银行资产证券化
一、银行不良资产的概念及范围
二、银行不良资产处置的法律服务内容及程序
三、银行资产证券化的模式设计
四、中国商业银行不良资产现状
五、中国商业银行不良资产形成原因
六、中国银行不良资产的处置方式
七、资产证券化对我国商业银行及整个金融业的影响
八、中国银行业资产证券化发展趋势
第二节 房贷资产证券化
一、房贷证券化运作的基本方式
二、房贷资产证券化的影响分析
三、次级债或将影响房贷资产证券化
四、房贷资产证券化将成为主导
五、银行力求规避房贷风险
六、房贷资产证券化市场发展趋势
第三节 交通企业资产证券化
一、中国交通建设产生了巨大的融资需求
三、资产证券化对交通企业的重要意义
四、交通企业资产证券化的可行性分析
五、交易结构安排
六、四川省交通积极探索资产证券化等多种融资方式
七、广深珠高速公路证券化项目融资简介
八、宁沪公司开展资产证券化融资运作
九、交通企业资产证券化优劣势swot分析
十、交通企业资产证券化发展趋势
第四节 电信企业资产证券化
一、2024-2029年电信行业投资趋势
二、电信企业融资渠道分析
三、电信企业资产证券化swot分析
四、电信资产证券化的主要模式
五、5G建设资产证券化可行性及前景
六、电信企业资产证券化发展趋势
第五节 市政工程资产证券化
一、中国市政工程建设投资规模
二、市政工程资产证券化属于证监会鼓励的范围
三、市政建设融资现状及趋势
四、市政工程资产证券化可行性分析
五、市政工程资产证券化优劣势swot分析
六、天津创业环保资产证券化实例分析
七、市政工程资产证券化发展趋势
第八章 中国资产证券化运作机构分析
第一节 银行资产证券化业务
一、国有及股份制银行定位
二、银行资产证券化业务可行性分析
三、银行资产证券化业务必要性分析
四、银行资产证券化业务发展方法
五、银行资产证券化业务竞争力swot分析
六、银行资产证券化业务发展趋势
第二节 券商资产证券化业务
一、券商资产证券化业务现状
二、券商资产证券化业务试点
三、券商资产证券化业务面临的问题
四、券商资产证券化业务swot分析
五、券商资产证券化业务发展趋势
第三节 投资银行资产证券化业务
一、中国投资银行经营业务现状
二、投资银行资产证券化业务swot分析
三、投资银行在资产证券化中的定位
四、投资银行资产证券化发展趋势
第九章 银行资产证券化业务竞争力分析
第一节 国开行
一、企业发展背景分析
二、企业业务模块bcg模型分析
三、公司资产证券化业务运作现状
四、企业资产证券化业务竞争力swot分析
五、研究成果及战略建议
第二节 建设银行
第三节 工商银行
第四节 浦发银行
第五节 招商银行
第六节 广东发展银行
第十章 券商资产证券化业务竞争力分析
第一节 中信证券
一、企业发展背景分析
二、企业业务模块bcg模型分析
三、公司资产证券化业务运作现状
四、企业资产证券化业务竞争力swot分析
五、研究成果及战略建议
第二节 国泰君安
第三节 海通证券
第四节 华泰证券
第五节 申银万国
第十一章 中国其他机构资产证券化业务竞争力分析
第一节 中金公司
一、企业发展背景分析
二、企业业务模块bcg模型分析
三、公司资产证券化业务运作现状
四、企业资产证券化业务竞争力swot分析
五、研究成果及战略建议
第二节 东方资产管理公司
第三节 信达资产管理公司
第十二章 中国资产证券化市场机会与风险
第一节 信用风险
第二节 市场风险
第三节 政策风险
第四节 再投资风险
第五节 管理风险
第十三章 资产证券化业务市场研究成果及战略建议
第一节 中国资产证券化业务市场的研究成果
第二节 中国资产证券化业务市场的战略建议
图表目录
图表:资产证券化产业链分析
图表:国际资产证券化市场规模
图表:国际资产证券化生命周期
图表:中国gdp增长情况
图表:中国cpi增长情况
图表:中国人口数及其构成
图表:中国工业增加值及其增长速度
图表:中国城镇居民可支配收入情况